Article écrit par Sébastien Mareuil
4 Avr 2022 @ 7:22
Partager

Après avoir revu plusieurs fois ses tarifs à la baisse, eToro est aujourd’hui l’un des brokers les plus compétitifs sur les CFD. Surprenant ? Pas vraiment, d’autant que le broker a ajouté une autre corde à son arc avec les achats d’actions au comptant avec une commission de… 0% !

Alors y a-t-il un piège ? Comment fait le broker pour se rémunérer ? Nous allons voir que si eToro ne prélève pas de commission, il se rémunère à travers des spreads. Et que ses spreads n’ont rien à voir avec ceux d’un piège à débutants. Loin de là !

eToro: un broker vraiment Zéro Commission ?

Oui, eToro est bien un broker zéro commission, c’est-à-dire qu’il n’applique aucune commission sur l’ensemble des instruments présents dans son catalogue :

  • Aucune commission sur les actions au comptant
  • Aucune commission sur les CFD sur actions, ETF, indices, matières, Forex et crypto

Pour autant, cela ne veut pas dire que trader sur sa plateforme soit 100% gratuit. En réalité, eToro se rémunère à travers le spread. Et cela il faut bien le comprendre pour ne pas se faire de fausses idées au moment de trader sur sa plateforme.

Trader sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

eToro se rémunère donc en prélevant un spread.

Pour le trader, le spread représente à tout moment la différence entre cours acheteur et cours vendeur. Sur le Bitcoin par exemple, eToro applique un spread de 0,75%. Cela signifie que lorsque le trader ouvre une position acheteuse sur le Bitcoin, il encaisse automatiquement une moins-value de 0,75% (l’équivalent de -7,50$ pour une position de 1000$).

Pour le broker, le spread représente la rémunération. Pour faire simple il vous « vend » du Bitcoin 0,75% plus cher que le prix auquel il l’achète à d’autres clients vendeurs sur la plateforme.

acheter bitcoin sur etoro cfd capture de ecran

Politique zéro-commission d’eToro : avantages pour les traders

Toute la grille tarifaire d’eToro repose donc sur l’application d’un « spread », au lieu d’une commission.

Le choix d’une politique « zéro commission » n’est pas neutre et il apporte son lot d’avantages :

✅ Les frais de trading sont entièrement proportionnels à la taille de la position ouverte, et il n’y a donc pas de surprises. Vous payez le même pourcentage de frais à chaque fois.

✅ Les traders avec moins de capital ne sont plus désavantagés : ils encourent des frais dans les mêmes proportions que les traders les mieux capitalisés. Ici nous faisons abstraction des remises tarifaires qu’eToro accorde à ses clients en fonction de leur statut DiamondPlatinum, etc.

✅ Les prises de position remontent plus vite en positif : lorsque vous tradez un CFD action avec une commission fixe minimum (mettons 8$), votre trade doit absorber cette moins-value avant de remonter en profit. Si c’est relativement aisé avec un gros trade (ex : 10 lots), c’est beaucoup plus compliqué pour une position modeste (ex : 0,01 lot). La suppression de la commission fixe facilite le travail du trader et lui permet d’envisager des trades qui basculent plus vite en profit !

Trader sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Typologie des frais eToro

La typologie des frais eToro est la suivante :

  1. Les spreads
  2. Les frais de garde
  3. Les frais d’inactivité
  4. Les frais de retrait
  5. Les frais de conversion de devises

1. Les spreads

Comme nous l’avons indiqué, le spread est la principale corde à l’arc du broker pour prélever des frais sur les prises de position de ses clients.

Chaque instrument possède son spread : plus celui-ci est élevé, plus il vous revient cher de le négocier.

Sur le Bitcoin par exemple, eToro applique un spread de 0,75%. Cela signifie que si vous ouvrez une position acheteuse sur le Bitcoin, vous encaissez automatiquement une moins-value de 0,75%.

C’est l’équivalent de -7,50$ pour une position acheteuse de 1000$. C’est ce qui se passe dans l’exemple suivant :

btc sur etoro capture de ecran

2. Les frais de garde

Les frais de garde sont également appelés frais de roulement, frais overnight, etc.

Comme leur nom l’indique, ils sont dus lorsque vous conservez une position avec effet de levier au-delà de la fin de journée de trading sur eToro.

Le mot important étant « effet de levier » : le levier vous amène en effet à « emprunter des fonds » au broker. Un trade avec un effet de levier de 1:2 signifie que vous empruntez 1$ à eToro pour couvrir une exposition totale de 2$.

Les frais de garde représentent en réalité des intérêts quotidiens sur ces fonds empruntés. Exemple de frais de roulement sur une unité de Bitcoin CFD :

cfd marges sur etoro capture de ecran

3. Les frais d’inactivité

Les frais d’inactivité de 10$ sanctionnent les comptes dormants. Ils sont dus à partir du 12ème mois sans activité sur la plateforme.

Par « sans activité », on entend : aucune connexion. On peut donc éviter ces frais en se connectant régulièrement à son terminal de trading eToro, même sans ouvrir de position.

4. Les frais de retrait

Les frais de retrait de 5$ s’appliquent uniquement lorsque vous retirez des fonds de votre compte. Ils sont fixes : que vous retiriez 100$ ou 10 000$, la commission de retrait reste de 5$.

5. Les frais de conversion de devises

Des frais de conversion de devises sont prélevés par eToro lorsque vous déposez des fonds dans une devise telle que l’euro ou alors la livre sterling. En effet, le compte de trading est libellé uniquement en dollar américain (USD).

fund your account capture de ecran sur etoro

C’est donc l’occasion pour le broker de prélever des frais sous la forme d’une marge de change exprimée en pips (1 pip = 0,0001 point de cotation).

Pour les éviter, vous pouvez par exemple penser à utiliser un compte bancaire multidevises tel que Wise ou Revolut.

Trader sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Frais de conversion eToro

Mode de paiement Dépôts Retraits
Carte bancaire
Paypal
Skrill
150 pips 50 pips
Virement bancaire 50 pips 50 pips

Quels sont les frais eToro sur les actions au comptant ?

Sur les actions au comptant, eToro n’applique aucune commission. Cependant, comme nous l’avons déjà indiqué, le broker prélève toujours un spread.

Par exemple, ci-dessous nous avons les deux actions Renault et Tesla, avec respectivement un spread de 0,22% et 0,21%.

renault et tesla actions sur etoro capture de ecran

Les frais sur les actions au comptant en résumé :

Frais eToro : les actions au comptant

Place Frais
Euronext (en direct) 0% + Spread
Etats-Unis (en direct) 0% + Spread
Royaume-Uni (en direct) 0% + Spread

⭐Notre avis : Compétitifs. Sans être exorbitants, les valeurs de spreads observées sur eToro restent élevées. Comme vous pouvez le constater, si l’offre d’eToro sur les actions est bien à zéro commission, chaque transaction est loin d’être gratuite !

Rappelons qu’eToro vous permet d’acheter des fractions d’actions. Si l’action AMAZON cote à 3000$ sur le Nasdaq, il est possible d’en acheter pour seulement 100$ avec votre compte eToro !

Frais eToro sur les CFD: sont-ils justes ?

A priori on pourrait considérer les frais d’eToro sur les CFD comme justes dans le sens où les petits traders paient des frais de trading dans les mêmes proportions que les grands traders.

Nous avons parlé de spreads comme la pierre angulaire de la tarification d’eToro :

  • Spreads constants : sur les CFD sur actions, ETF et cryptos (exprimés en %)
  • Spreads variables : sur les CFD sur devises, matières et indices (exprimés en pips)

Les frais sur les CFD en résumé :

Frais eToro sur les CFD : l’essentiel

Instrument Type de frais Valeur (exemple)
CFD sur actions Spread constant 0,09% (Apple)
CFD ETF Spread constant 0,09% (ETF NASDAQ 100)
CFD indices Spread variable 0,015% (CFD US 30)
CFD devises (Forex) Spread variable 0,0042% (EUR/USD)
CFD matières premières Spread variable 0,069% (CFD Pétrole)
CFD cryptos Spread constant 0,75% (CFD Bitcoin)

Frais eToro sur les matières premières 

Sur les CFD matières premières, les frais sont représentés par des spreads variables en pips. Pour vous donner un ordre d’idée, vous pouvez rapporter le spread au cours de l’instrument.

Par exemple, le spread sur le CFD WTI (Pétrole) est de 5 pips. Cela représente environ 0,06% (à un cours de 16200). Sur le CFD Or, le spread est de 45 pips. A un cours de 1850, cela représente 0,02%.

Les frais sur les matières premières en résumé :

Frais eToro : les CFD sur matières premières

Matières Agricoles/Métaux Spreads
Pétrole WTI 5 pips
Argent 5 pips
Gaz naturel 10 pips
Sucre 8 pips
Palladium 21 000 pips
OR 45 pips
Cuivre 2 pips

⭐Notre avis : Compétitifs. eToro est l’un des brokers les plus intéressants sur les CFD matières. Dommage qu’il n’autorise pas le scalping sur ces instruments. Peu de brokers font mieux !

Frais eToro sur les ETF et actions

Sur les CFD sur actions et les CFD sur ETF, les frais sont représentés par un spread constant exprimé en %. Quelle que soit la place de cotation, et quelle que soit l’heure de la séance, le spread reste donc le même qu’annoncé.

C’est un point très important. Même en période de publication ou d’annonces économiques, le spread reste donc constant à 0,09%.

Il n’y a pas de commission minimum, puisque les frais sont entièrement proportionnels.

Les frais sur les ETF et les actions en résumé :

Frais eToro : les actions et ETF

Place Spreads
Euronext (au comptant) 0%
Etats-Unis (au comptant) 0%
Royaume-Uni (au comptant) 0%
Euronext (CFD) 0,09%
Etats-Unis (CFD) 0,09%
Royaume-Uni (CFD) 0,09%

⭐Notre avis : Compétitifs. Et surtout ne pénalisent pas les ordres de petit montant, puisque tous les traders encaissent le spread dans des proportions identiques. eToro est l’un des brokers les plus attractifs pour faire du day trading de CFD sur actions et les CFD sur ETF.

Comme sur les actions au comptant, il est possible de négocier des fractions d’action en CFD. C’est un des avantages d’eToro : si vous souhaitez trader le CFD sur l’action AMAZON (qui cote à 3000$), vous avez la possibilité d’acheter ou vendre pour seulement 50$ de ce CFD et en même temps bénéficier de l’effet de levier pour booster votre potentiel de gains !

Trader sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Frais eToro sur la crypto

Sur les CFD crypto, eToro applique un spread constant exprimé en %. Par exemple, le CFD Bitcoin (BTC/USD) se négocie avec un spread de 0,75%.

A tout moment, le spread est donc à 0,75% et celui qui ouvre une position acheteuse encaisse immédiatement une moins-value de -0,75%.

Chacune des 47 cryptomonnaies disponibles sur la plateforme possède son propre spread.

Frais eToro : frais de trading sur la crypto

Crypto Tarifs
Bitcoin (BTC) 0,75%
Ethereum (ETH) 1,90%
Bitcoin Cash (BCH) 1,90%
Ripple (XRP) 2,45%
Dash (Dash) 2,90%
Litecoin (LTC) 1,90%
Cardano (ADA) 2,90%
Stellar (XLM) 2,45%
Tron (TRX) 3,50%
Binance Coin (BNB) 2,45%

⭐Notre avis : Compétitifs. Il est clair qu’eToro n’est pas aussi compétitif que les exchanges tels que FTX ou Binance, qui proposent à la fois des frais inférieurs et un levier de 1:20 (contre 1:2 sur eToro).

Néanmoins, eToro vise surtout un public débutant désireux de se lancer dans des conditions moins risquées que sur ces plateformes spécialisées : avec eToro on bénéficie d’une protection contre les soldes négatifs, d’une liquidité assurée, et il n’y a pas de souci de sécurité du stockage des tokens (on n’a pas accès aux clés).

etoro logo
eToro
Découvrir
68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Trader + de 49 crypto sur eToro: Bitcoin, Ethereum, Solana, Decentraland et autres.

Copiez les meilleurs traders crypto en temps réel.

Investissez sur le long-terme.

+ de 20 Millions d'utilisateurs satisfaits.

Ouvrir un compte sur eToro
68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Frais eToro appliqués aux indices boursiers

Sur les CFD indices, les frais de trading sont représentés par un spread variable en pips. Ici il est important de bien prendre connaissance des différences de cotation entre les indices sur la plateforme du broker.

Le CAC 40 est coté avec deux chiffres après la virgule, tout comme les indices DJ 30, DAX 40 et Eurostoxx 50. En revanche, des indices asiatiques tels que le NIKKEI 225 et le HANG SENG 50 sont cotés avec quatre chiffres après la décimale.

Il ne faut donc pas s’étonner d’avoir des différences visuelles aussi importantes dans les spreads d’un indice à l’autre. En réalité, une fois ramenés à la valeur de leur indice, le spread est assez uniforme :

  • Sur l’indice NASDAQ 100 qui cote à 16200 points, le spread de 240 pips représente 0,015 %
  • Sur l’indice DAX 40 qui cote à 16000 points, le spread de 200 pips représente 0,012%

Les frais d’eToro sur les indices en résumé :

Frais eToro : les indices boursiers

Indices Spreads
USDOLLAR 4 pips
NSDQ100 240 pips
SPX500 75 pips
China50 1200 pips
JPN225 1000 pips
DJ30 600 pips
UK100 150 pips
FRA40 260 pips
AUS200 200 pips
GER30 200 pips
Eurostoxx 50 300 pips

⭐Notre avis : Compétitifs. D’une part les spreads sont assez proches de 0,010% sur les principaux indices boursiers. D’une part une telle valeur représente un tarif extrêmement compétitif à l’échelle du marché.

Dommage que le broker ne permette pas de trader les indices CFD en faisant du scalping.

Frais eToro sur les devises

Sur les CFD devises (Forex), les frais de trading sont inclus dans un spread variable. Le spread dépend de :

  • La paire de devises négociée : le spread est réduit sur les paires les plus négociées (paires « majeures » telles que l’EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY). A l’inverse, le spread est important sur des paires avec des volumes de négociation moins importants (paires « secondaires » et « exotiques » telles que l’USD/TRY, USD/ZAR)
  • L’heure de la séance : le spread est le moins élevé durant la session américaine

Les frais d’eToro sur les CFD devises en résumé :

Frais eToro : les devises

Paires de devises Spreads
EUR/USD 1 pip
GBP/USD 2 pips
USD/JPY 1 pip
USD/CHF 1,5 pips
EUR/GBP 1,5 pips
EUR/JPY 2 pips
EUR/CAD 7 pips
EUR/PLN 30 pips
USD/TRY 50 pips

⭐Notre avis : Très compétitifs. Alors qu’on pouvait s’attendre au pire, on constate avec surprise que le broker fait désormais partie des brokers les plus intéressants pour trader le Forex.

eToro a en effet revu plusieurs fois ses spreads à la baisse : on a désormais un spread de 1 pip sur l’EUR/USD, alors qu’il y a quelques mois on était encore à un spread de 3 pips ! Peu de brokers affichent aujourd’hui un spread aussi intéressant sur cette paire.

Malheureusement, ce sera uniquement pour du day trading ou du swing trading, car la plateforme du broker ne permet pas de faire du scalping.

Frais de retrait eToro : un point fâcheux ?

Il est clair que les frais de retrait d’eToro pénalisent directement les « petits » retraits. Il est donc préférable d’attendre d’avoir accumulé un certain montant de gains avant de penser à les retirer.

Ceci dit on peut considérer que :

  • Ce sont des frais ponctuels
  • Ils ne sont pas exorbitants
  • Ils sont supprimés si votre encours dépasse 25 000$

✅ Ce sont des frais ponctuels. Cela peut paraître évident, mais ils sont encourus seulement au moment où vous faites un retrait de votre compte.  Or peu de traders retirent leurs gains chaque semaine, les traders professionnels déconseillent même de le faire et de s’en tenir à un retrait par mois.

Rappelons que eToro a fixé un minimum de retrait à 30$.

✅ Ce sont des frais finalement assez corrects quand on les compare à ceux de brokers concurrents. Chez Libertex par exemple, les frais de retrait sont de 0,50% sur le montant retiré par virement bancaire.

Pour un retrait de 1000$, on a donc des frais de 5$ chez eToro et chez Libertex. Mais pour un retrait de 2500$, on a d’une part 5$ chez eToro et 12,50$ chez Libertex.

✅ eToro a un programme de « statuts » selon le montant de votre encours. Dès 25 000$ vous accédez au niveau Platinum. Les membres Platinum n’ont plus de frais à payer sur les retraits.

Frais de retrait eToro vs autres brokers

Broker Frais de retrait
Virement bancaire
Frais de conversion
eToro 5$ (~ 4,38€) 50 pips
(Taux + 0,0050)
XTB Aucun frais Aucun frais
Admiral Markets 1€ Aucun frais
Libertex 0,5% (min 2€) Aucun frais
Capital.com Aucun frais Aucun frais

Est-ce que eToro applique des frais de garde ?

Frais eToro : les frais de garde

Sur les positions ACHAT sur actions au comptant, il n’y a aucun frais de garde.

Sur les positions ACHAT sur actions/indices/Forex/matières/cryptos avec effet de levier – ainsi que sur toutes les positions VENTE, les frais de garde s’appliquent automatiquement.

Les frais de garde quotidiens sont calculés en fonction de l’exposition totale. Forcément, un trader qui achète pour 10 CFD va payer plus de frais de garde que celui qui achète pour 0,10 CFD.

Le mode de calcul de l’intérêt journalier est le suivant :

  • Position ACHAT : taux LIBOR 1 mois + majoration annuelle de 6,4 %, le tout divisé par 365 et multiplié par le prix du contrat CFD
  • Position VENTE : taux LIBOR 1 mois + majoration annuelle de 2,9 %, le tout divisé par 365 et multiplié par le prix du contrat CFD

Ce résultat vaut pour chaque contrat CFD. Si vous négociez 0,10 contrat CFD ou 2 contrats CFD, il faudra donc multiplier en conséquence.

Un exemple rendra l’explication encore plus claire.

Exemple de frais de garde sur le CFD action Apple

Prenons pour exemple un trade de 10 CFD sur l’action Apple (AAPL). Tel que vous le voyez sur le ticket d’ordres, nous avons pris un levier de 1:5.

Au moment où nous nous positionnons, le titre affiche un cours acheteur de 167,23$ et un cours vendeur de 166,88 (spread de 0,35$). Le LIBOR 1 mois est à 0,14%.

aapl actions cfd achat sur etoro

Les frais de garde sur 10 CFD Apple seront :

  • Si ACHAT : [ (0,14% + 6,4%) / 365 j ] x 167,23$ = 0,03000$ par unité. Ce qui nous donne un total par jour de 0,30$ pour nos 10 unités
  • Si VENTE : [ (0,14% + 2,9%) / 365 j ] x 166,88$ = 0,013964$ par unité. Ce qui nous donne un total par jour de 0,14$ pour nos 10 unités

Comme vous l’aurez peut-être constaté, les frais de garde sont mentionnés tout au bas du ticket d’ordres. Les frais de garde sont automatiquement prélevés en fin de journée boursière.

Sur un trade à l’ACHAT avec effet de levier, nous avons donc :

  • Des frais de roulement journaliers de 0,30$
  • Des frais de roulement en week-end de 0,90$ : soit 0,30$ x 3 jours, sachant que sont comptés le vendredi, le samedi et le dimanche
Trader sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Frais de conversion sur eToro : un point noir ?

Les frais de conversion de devise sont le petit bémol des tarifs eToro. Puisqu’il n’est possible de trader qu’en USD, les dépôts par carte ou par virement en EUR sont automatiquement convertis.

Et c’est l’occasion pour eToro de majorer le taux de conversion, de sorte que votre compte est finalement crédité d’un montant légèrement inférieur à ce qu’il devrait.

Comme nous l’avons expliqué, cette « marge de change » est équivalente 50 à 150 pips. Autrement dit, une minoration de 0,0050 à 0,0150 points au taux de conversion.

Ainsi si la parité officielle pour l’euro-dollar est de 1,1000, le taux retenu par eToro pour convertir un dépôt sera 1,0950 à 1,0850 pour convertir vos fonds.

Ce type de frais s’applique non seulement sur les dépôts mais aussi sur les retraits.

Frais de conversion eToro

Mode de paiement Dépôts Retraits
Carte bancaire
Paypal
Skrill
150 pips 50 pips
Virement bancaire 50 pips 50 pips

Exemple de frais de conversion sur un dépôt

Prenons pour exemple un dépôt de 1000€ par virement bancaire. En supposant qu’il n’y ait pas de frais encouru sur le virement, vous devriez recevoir 1125$ sur votre compte eToro (au lieu de 1130$).

Frais de conversion eToro : exemple

Paramètre Valeur Mode de calcul
Dépôt 1000 euro
Taux de change Euro-Dollar 1,1300 1 euro = 1,1300 dollar
Taux  de change Euro-Dollar sur eToro 1,1250 1 euro = 1,1250 dollar (minoré de 0,0050)
Montant crédité 1125 dollars 1000 euro x 1,1250

Ici la conversion aura coûté 4,42% (50 / 1130), ce qui est assez élevé ! On voit donc l’impact de ces frais de conversion.

Le mieux est d’utiliser un compte multidevises tel que Wise ou Revolut pour les éviter.

Y-a-t-il des frais d’inactivité sur eToro ? 

Il y a des frais d’inactivité de 10$ sur eToro. Ils sont prélevés à partir du 12ème mois sans activité sur la plateforme.

Par « sans activité », on entend : aucune connexion. On peut donc éviter ces frais en se connectant régulièrement à son terminal de trading eToro, même sans ouvrir de position.

Attention les frais sont prélevés aussi longtemps que le client reste inactif, et ce jusqu’à ce que le solde du compte tombe à 0 $.

Trader sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Comment s’inscrire sur eToro ?

Dans cette section, découvrez en images le processus qui va de l’ouverture de compte au dépôt d’argent.

Ouvrir un compte

Pour s’inscrire sur eToro, il faut se rendre sur le site web du broker : eToro.com. Pensez à activer le Français si besoin.

Cliquez sur le bouton « Rejoignez-nous » de la page d’accueil pour faire apparaître le formulaire d’inscription :

page pour ouvrir un compte chez le courtier en ligne etoro

Vous avez le choix entre renseigner vos informations (nom d’utilisateur, mail, mot de passe) ou alors directement utiliser votre profil Facebook ou Google.

Dans les deux, eToro vous envoie par mail un lien pour confirmer la validité de votre adresse mail. A ce stade votre compte sera actif, mais il ne sera pas encore vérifié. L’étape de vérification fait partie des procédures de connaissance client de tout broker sérieux.

Ouvrir un compte sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

eToro vous demandera un justificatif d’identité et un justificatif de domicile

  • Identité : passeport ou carte d’identité
  • Domicile : facture de service public type électricité, gaz

Les copies scannées doivent être bien lisibles sous peine de multiplier les échanges avec le service client, ce qui retardera d’autant votre validation de compte.

Sur le passeport par exemple, sachez que c’est surtout la zone du numéro du passeport et la zone de lecture automatique qui sont scrutées lors de la vérification.

compte sur etoro

Faire un dépôt

accueil actions sur etoro

Pour déposer des fonds, il vous suffit de vous rendre à nouveau dans votre Espace personnel : vous y trouverez le bouton bleu « Dépôt de fonds » dans le panneau droit de la fenêtre.

En cliquant dessus, vous allez faire apparaître un formulaire où renseigner le montant et le moyen de paiement :

ajout de fonds sur etoro capture de ecran

Au choix : PayPal, carte bancaire Visa ou MasterCard, virement bancaire SEPA ou Swift. D’autres options sont également disponibles : Skrill, Neteller, Rapid Transfer, etc.

Comme indiqué plus tôt dans notre dossier, il n’est possible de trader qu’en dollars américains. Un dépôt en euro sera donc automatiquement converti. Pour un virement, des frais de conversion équivalents à 4% sont encourus.

Les montants déposés ne sont pas forcément crédités sur votre solde de compte dans l’instant. Il faut compter jusqu’à 7 jours pour un virement :

Déposer des fonds sur eToro : délais

Moyen de paiement Délai maximum
Montant minimum 50$
Carte bancaire Instantané
Virement bancaire 4 à 7 jours
PayPal Instantané
Neteller Instantané
Skrill Instantané
Trustly Instantané
iDEAL Instantané

Placer ses premiers ordres

Reprenons notre exemple d’un trade à l’achat sur le CFD Apple. Nous allons voir le processus pour passer un ordre en toute simplicité sur le terminal de trading eToro.

Tout commence par la fenêtre d’accueil du terminal où vous avez par défaut vos valeurs préférées. Ici, l’action Apple en fait déjà partie :

etoro mes favoris actions capture de ecran

En cliquant sur l’action Apple (AAPL), nous atterrissons sur son fil d’actualités. Rappelons que la plateforme eToro n’inclut pas de flux d’actualités classique comme les autres plateformes. A la place nous avons une sorte de réseau social :

aple actions sur etoro

De là, vous pouvez choisir d’ouvrir le graphique. Ici nous allons directement placer un ordre en cliquant sur le bouton bleu « Investir ». Cette action déclenche l’apparition du ticket d’ordres :

aapl actions cfd achat sur etoro

Dans notre exemple, nous envisageons d’ouvrir une position acheteuse sur 10 CFD Apple. Nous utilisons un levier de 1:5, c’est-à-dire que nous allons miser seulement 1/5 de toute l’exposition du trade, les 4/5 seront empruntés à eToro.

Plus clairement :

  • L’exposition totale sera de 1672$  
  • Le capital misé sera de 334$ : ce capital étant appelé « marge » (on parle de trading sur marge lorsqu’on évoque le trading de CFD avec effet de levier)

Vous avez ensuite d’autres paramètres importants à renseigner :

  • Le stop-loss
  • Le take-profit

Terminez en validant par « Placer un ordre ». Et voilà, vous aurez placé votre premier ordre sur eToro.

Ouvrir un compte sur eToro 68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.

Comment eToro s’en sort face à ses concurrents ?

Il est clair qu’eToro n’est pas le broker CFD le moins cher. Des brokers tels que XTB, Admirals et Capital.com font mieux en matière de spreads.

Il n’y a guère que sur les CFD sur actions qu’eToro fait mieux. Cela en raison de l’absence de commission minimum. Il est donc plus avantageux de trader les CFD sur actions sur eToro.

Cependant il faut bien se garder de choisir son broker CFD uniquement sur la question des frais. Les différences entre les meilleurs brokers deviennent en réalité marginales, et c’est sur la plateforme, l’expérience de trading et le service client que le choix doit s’opérer.

Or c’est justement sur ces points qu’eToro dépasse systématiquement ses concurrents !

Frais eToro vs frais de XTB

Sur les CFD, eToro est systématiquement plus cher que XTB. Ses spreads sont supérieurs à ceux du broker polonais.

En revanche sur les actions au comptant, eToro se révèle plus intéressant grâce à deux points :

  • Aucune limite de volume : chez XTB, la politique zéro commission sur les titres au comptant est limitée à un volume mensuel de 100 000€. Au-delà, la commission passe à 0,20% (même s’il est vrai que seule une poignée de traders sont concernés par un tel volume)
  • Aucune conversion : chez XTB, il y a une commission de conversion de 0,50% lorsque vous négociez des actifs dans une devise différente. C’est assez élevé et pénalisant

Frais eToro vs XTB 

Actif eToro XTB
> Frais sur titres au comptant
Euronext 0% 0%
NYSE - Nasdaq 0% 0%
Londres 0% 0%
> Frais de trading CFD
APPLE (Action CFD) 0,09% 0,08% minimum 8 €
CAC 40 (Indice CFD) 2,6 points 1,2 point
OR (Métal CFD) 45 pips 35 pips
PETROLE (Matière CFD) 5 pips 4 pips
EUR/USD (Forex) 1 pip 0,9 pip
BITCOIN (Crypto CFD) 0,75% n/a
> Frais administratifs
Dépôt 0€ + 50 à 150 pips 0€
Retrait 5$ / retrait + 50 pips 5€ / retrait

Frais eToro vs frais de Libertex

Dans l’ensemble eToro est un broker moins cher que Libertex, sur l’ensemble des instruments négociables.

A noter que Libertex ne propose pas de titres au comptant. La comparaison sur ce point n’a donc pas lieu d’être.

Sur les CFD, les spreads d’eToro sont meilleurs que les spreads de Libertex. Cependant il faut aussi noter que le scalping n’est pas autorisé sur la plateforme d’eToro, tandis qu’il est autorisé sur la plateforme de Libertex.

Frais eToro vs Libertex

Actif eToro LIbertex
> Frais de trading CFD
APPLE (Action CFD) 0,09% 0,03%
CAC 40 (Indice CFD) 0,016% 0,035%
OR (Métal CFD) 0,030% 0,016%
PETROLE (Matière CFD) 0,069% 0,047%
EUR/USD (Forex) 0,0042% 0,0110%
BITCOIN (Crypto CFD) 0,75% 0,3200%
> Frais administratifs
Dépôt 0$
+ 50 à 150 pips
0€
Retrait 5$ / retrait
+ 50 pips
0,5% (min 2 €, max 10 €)

Frais de eToro vs frais de Admiral Markets

Dans l’ensemble, on pourrait dire que le bilan des frais s’équilibre entre eToro et Admiral Markets.

eToro est moins cher sur les actions et ETF au comptant.

Admiral Markets est moins cher sur tous les CFD. Il autorise aussi le scalping sur sa plateforme.

Frais eToro vs Admiral Markets

Actif eToro Admiral Markets
> Frais sur titres au comptant
Euronext 0% 0,15% (min 1€)
NYSE - Nasdaq 0% 0,02 / action (min 1 $)
Londres 0% 0,15% (min 1£)
> Frais de trading CFD
APPLE (Action CFD) 0,09% 0,02 / action (min 10 $)
CAC 40 (Indice CFD) 2,6 points 0,8 point
OR (Métal CFD) 45 pips 20 pips
PETROLE (Matière CFD) 5 pips 3 pips
EUR/USD (Forex) 1 pip 0,6 pip
BITCOIN (Crypto CFD) 0,75% n/c
> Frais administratifs
Dépôt 0$ + 50 à 150 pips 0€
Retrait 5$ / retrait + 50 pips 0€

Frais de eToro vs frais de Capital.com

Dans l’ensemble, Capital.com est légèrement en avance sur eToro sur les tarifs.

Sur les frais annexes, on remarque aussi que Capital.com a fait le choix de ne prélever aucun frais. Ni sur les dépôts, ni sur les retraits, ni sur les comptes dormants.

Capital.com est moins cher sur tous les CFD. Il autorise aussi le scalping sur sa plateforme, contrairement à eToro.

Frais eToro vs Capital.com

Actif eToro LIbertex
> Frais de trading CFD
APPLE (Action CFD) 0,09% 0,1%
CAC 40 (Indice CFD) 2,6 points 1,5 point
OR (Métal CFD) 45 pips 30 pips
PETROLE (Matière CFD) 5 pips 6 pips
EUR/USD (Forex) 1 pip 0,6 pip
BITCOIN (Crypto CFD) 0,75% 0,5%
> Frais administratifs
Dépôt 0$
+ 50 à 150 pips
0€
Retrait 5$ / retrait
+ 50 pips
0€

Politique tarifaire d’eToro: à qui s’adresse-t-elle ?

Par ses caractéristiques, la politique tarifaire d’eToro s’adapte à plusieurs profils de traders et d’investisseurs :

  • Le trader débutant
  • Le primo-investisseur
  • L’investisseur passif
  • Le trader actif 
  • Le day trader professionnel

Le choix de supprimer les commissions sur les actions au comptant et d’avoir des tarifs aussi agressifs n’est pas neutre. eToro souhaite séduire une clientèle d’investisseurs traditionnels, qui est plus informée et qui a généralement plus de capital à investir que les jeunes traders.

Plus de capital à investir signifie en règle générale plus de commissions potentielles. Mais cela signifie aussi à terme la possibilité que cette clientèle passe au trading de CFD, plus rentable plus pour le broker.

Des tarifs convenant aux traders ?

Comme nous l’avons expliqué, les tarifs d’eToro mettent les petits et grands traders sur un pied d’égalité. Si le spread sur le CFD Bitcoin/USD est de 0,75%, le trader qui ouvre une position pour 100$ et l’autre qui mise 1000$ encaissent des frais dans les mêmes proportions.

Globalement on peut dire que les frais d’eToro épousent parfaitement les préoccupations tarifaires lorsqu’on trade les CFD :

  • Les spreads sont compétitifs : si on prend en compte ses concurrents directs (XTB, Libertex, Admirals et Capital.com), il est clair que les tarifs d’eToro se situent en-deçà de la moyenne du marché
  • Les spreads sont constants : sur les CFD cryptos, actions et ETF. Même en période d’annonce économique, on ne court pas le risque de voir son spread être triplé
  • Les frais de roulement sont compétitifs : sur tous les CFD

Des tarifs adaptés à l’investissement long-terme ?

Le primo-investisseur en actions et l’investisseur passif en ETF ont une carte à jouer avec l’absence de commission sur les actions et les ETF au comptant.

C’est particulièrement vrai sur les valeurs cotées non-européennes. eToro permet d’économiser plusieurs énormément sur l’achat de titres NASDAQ et NYSE. Si donc vous envisagez l’achat de titres GAFAM (Google, Apple, Facebook/Meta, Amazon, Microsoft), eToro est une sérieuse alternative aux courtiers actions de la place.

A cette économie en commissions, il faut aussi ajouter d’autres points :

  • Il n’y a pas de surcoût en frais de garde : les frais de garde sont encore très courants chez les courtiers « bancaires » et même quelques courtiers en ligne les facturent encore sur les titres US et asiatiques.
  • Il n’y a pas de frais de connexion / flux de cotations : chez DEGIRO par exemple, vous devez régler des frais de 5€ par mois pour rester connecté au Nasdaq. 

Conclusion

Au final, les frais d’eToro n’ont plus grand-chose à voir avec les tarifs très élevés qui faisaient la mauvaise réputation du broker. Après plusieurs modifications, on peut même dire qu’ils sont compétitifs et font d’eToro un excellent broker pour trader les CFD et investir en actions.

Pour résumer les principaux points tarifaires grâce auxquels eToro fait mieux que ses concurrents :

  • Aucune commission sur les actions au comptant, mais un spread équivalent à 0,20% environ
  • Pas de commission fixe sur le trading de CFD : le spread est exprimé en % ou en pip, et il n’y a pas de montant minimum
  • Des spreads réduits sur le trading CFD : très compétitifs sur les CFD Devises, et les indices

Pour autant, il y a aussi des points sur lesquels eToro est moins compétitif :

  • Des frais sur les retraits : il y a une commission de 5$ par retrait
  • Des frais de conversion de devise : sachant que le compte de trading est uniquement en dollar, eToro prélève une marge de change en convertissant les dépôts réalisés en euros. Nous avons vu que sur un dépôt par virement, ces frais étaient supérieurs à 4% !

Notre avis est que les frais d’eToro, même s’ils ne sont pas les meilleurs du marché, conviennent à des traders qui misent des montants limités. Plus clairement, l’absence de commission minimum fait que le trader qui investit 200$ et celui qui investit 5000$ paient des frais en proportions identiques : ils encaissent le même spread.

Ce n’est pas le cas chez tous les brokers : IG impose par exemple une commission minimum de 10$ sur ses CFD sur actions. Idem pour XTB avec un minimum de 8$.

D’autre part, eToro se révèle aujourd’hui un excellent courtier pour investir sur les actions US. Il y a zéro commission à payer, aucun droit de garde, aucun frais de connexion boursière, mais un spread de 0,20% en moyenne.

68% des comptes des investisseurs de détail perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD avec ce fournisseur. Vous devez vous demander si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre votre argent.
Partager
Cet article vous a été utile ?
vos questions

Les questions fréquentes de nos utilisateurs

Les frais de eToro sont compétitifs. eToro applique zéro commission sur les achats d’actions au comptant, quelle que soit la place de cotation. eToro applique aussi des spreads globalement réduits sur les CFD. Notez cependant que le broker applique des frais de conversion lors des dépôts et des retraits de fonds.

Oui, eToro est réellement un broker avec zéro commission. Toutefois, il faut comprendre qu’il applique des spreads sur tous les instruments, qu’il s’agisse des actions et ETF au comptant ou de CFD. Par exemple, le spread sur les actions au comptant est d’environ 0,20%.